Un semplice sistema trend following

Tra i sistemi di trading di pubblico dominio – ovvero ai quali non
fa riferimento alcun autore definendoli come propri – ce n’è uno
molto semplice ed efficace applicabile da chiunque senza particolari
competenze. Si tratta di un sistema che analizza le ultime 50 barre e,
annotando il valore delle chiusure rispettivamente più alta e più bassa registrate nel periodo crea un canale di contenimento dei prezzi.

Tale canale si presenta come segue:

canale

canale

È evidente che nelle fasi di trend rialzista i prezzi tenderanno ad
aggiornare il livello superiore mentre la linea inferiore si aggiornerà
con minore frequenza, seguendo i prezzi da una distanza direttamente proporzionale all’impulso rialzista dei prezzi.

L’utilizzo di un canale di trading per l’apertura di posizioni speculative risale agli inizi dell’attività di trading sistematico con l’introduzione
del Donchian Channel. Lo sfruttamento operativo del canale
(originariamente di quattro settimane) prevedeva l’ingresso in acquisto
allo sfondamento del livello superiore e l’ingresso short in caso di
sfondamento del livello inferiore.

L’operatività appena descritta è l’essenza stessa dei sistemi trend
following poiché fa acquistare sulla forza e vendere sulla debolezza, con l’aspettativa che il trend che ha portato a segnare nuovi massimi (o nuovi minimi) duri abbastanza a lungo da consentire di estrarre un significativo profitto dal mercato.

Tuttavia i test dimostrano che un’applicazione così meccanica delle regole di ingresso e uscita non è in grado di dare risultati stabili.

Proprio per tale ragione sono state progressivamente introdotte varianti che, pur partendo dal concetto di canale, offrono una maggiore stabilità operativa.

Tra questi c’è appunto il sistema dei massimi e dei minimi delle ultime 50 barre.

L’innovazione del sistema proposto risiede nella creazione di una linea intermedia risultante dalla media dei due livelli di delimitazione del canale, ottenuta sommando il livello della chiusura più alta registrata negli ultimi 50 giorni, quella più bassa registrata nel medesimo periodo e dividendone per due il risultato.

La linea mediana diviene quindi il nostro trigger, il livello
dinamico superato il quale si entra in acquisto (o in vendita in caso di
violazione al ribasso).

Al grafico, a questo punto, viene aggiunta la linea mediana (in blu).

mediana

mediana

Sarà proprio questa violazione a dare luogo all’apertura della posizione
rialzista, come indicato nella figura che segue:

ingresso

ingresso

Automatizzando il segnale con una semplice formula Metastock e utilizzando un Chandelier stop (linea rossa) diviene possibile creare un solido sistema semi-automatico in grado di farci catturare quanta più parte del trend possibile.

trade

trade

Di seguito viene riportata la formula utile per tracciare il canale a 50
giorni e la relativa mediana. Una nota operativa: nel listato, le istruzioni “High50 e Low50” sono state poste tra parentesi graffe {…} con l’obiettivo di sospenderne la visualizzazione. Qualsiasi
istruzione MetaStock, infatti, se inserita all’interno delle parentesi
graffe viene ignorata. Ovviamente, se si desidera visualizzare anche il canale minimo/massimo sarà sufficiente togliere le parentesi graffe.

formula

formula